保險(xiǎn)資管公司迎新規(guī)！

　　銀保監(jiān)會(huì)網(wǎng)站12月10日消息，銀保監(jiān)會(huì)發(fā)布《保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司管理規(guī)定（征求意見(jiàn)稿）》。

　　銀保監(jiān)會(huì)有關(guān)部門(mén)負(fù)責(zé)人介紹，截至2021年第三季度末，已有31家保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司開(kāi)業(yè)運(yùn)營(yíng)，通過(guò)發(fā)行保險(xiǎn)資管產(chǎn)品、受托管理等方式管理資產(chǎn)總規(guī)模約18.72萬(wàn)億元。保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司作為保險(xiǎn)資金的核心管理人，已經(jīng)成為我國(guó)金融市場(chǎng)的重要參與者。

　　圖片來(lái)源：銀保監(jiān)會(huì)網(wǎng)站

　　加強(qiáng)公司治理

　　近年來(lái)，我國(guó)金融市場(chǎng)發(fā)生深刻變化，現(xiàn)有保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司監(jiān)管規(guī)章制度一定程度上存在滯后、沖突、空白等問(wèn)題，亟需修訂完善。

　　此次新規(guī)新增公司治理方面的相關(guān)規(guī)定，其目的就是要防止受委托的錢(qián)拿去虛假出資、抽逃或者變相抽逃出資。

　　《管理規(guī)定》明確提出，保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司的股東及其實(shí)際控制人不得有以下行為：

　　虛假出資、抽逃或者變相抽逃出資；

　　以任何形式占有或者轉(zhuǎn)移保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司資產(chǎn)；

　　在資產(chǎn)管理等業(yè)務(wù)活動(dòng)中要求保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司為其提供配合，損害投資者和其他當(dāng)事人的合法權(quán)益；

　　通過(guò)任何方式隱瞞關(guān)聯(lián)關(guān)系，虛假提供關(guān)聯(lián)方信息；

　　與保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司管理的資產(chǎn)進(jìn)行不當(dāng)關(guān)聯(lián)交易，要求保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司利用管理的資產(chǎn)為自己或他人牟取利益；

　　利用股東地位損害投資者、保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司及其他利益相關(guān)方合法權(quán)益的其他行為。

　　銀保監(jiān)會(huì)有關(guān)部門(mén)負(fù)責(zé)人表示，在優(yōu)化股權(quán)結(jié)構(gòu)設(shè)計(jì)上，適當(dāng)降低保險(xiǎn)公司股東總體持股比例上限，要求境內(nèi)外保險(xiǎn)公司合計(jì)持有保險(xiǎn)資管公司的股份不得低于50%，在明確保險(xiǎn)資管公司是保險(xiǎn)資金核心管理人的同時(shí)，為吸引包括境外優(yōu)秀保險(xiǎn)公司和資管機(jī)構(gòu)在內(nèi)的各類(lèi)股東提供空間。

　　強(qiáng)化風(fēng)險(xiǎn)管理和違規(guī)約束

　　在約束股東及其實(shí)際控制人行為的同時(shí)，新規(guī)還增補(bǔ)了風(fēng)險(xiǎn)管理和違規(guī)約束方面的相關(guān)規(guī)定。

　　也就是說(shuō)，18.72萬(wàn)億元放在保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司，不管是自有資金還是受托資金，都要記著頭頂有“監(jiān)控”，不能亂來(lái)。

　　風(fēng)險(xiǎn)管理方面，《管理規(guī)定》要求：保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司在開(kāi)展受托管理資金業(yè)務(wù)和保險(xiǎn)資產(chǎn)管理產(chǎn)品業(yè)務(wù)時(shí)，應(yīng)當(dāng)建立風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金制度，按照不低于管理費(fèi)收入的10%計(jì)提風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金。風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金余額達(dá)到上季末資產(chǎn)管理余額的1%時(shí)可以不再提取。

　　風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金主要用于彌補(bǔ)因保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司違法違規(guī)、違反合同約定、操作失誤或技術(shù)故障等給受托管理資產(chǎn)、保險(xiǎn)資產(chǎn)管理產(chǎn)品資產(chǎn)等造成的損失。

　　違規(guī)約束方面，《管理規(guī)定》從風(fēng)險(xiǎn)管理體系、風(fēng)險(xiǎn)管理要求、內(nèi)控審計(jì)、子公司風(fēng)險(xiǎn)管理、關(guān)聯(lián)交易管理、從業(yè)人員管理、風(fēng)險(xiǎn)準(zhǔn)備金、應(yīng)急管理等方面全面進(jìn)行增補(bǔ)。如對(duì)財(cái)務(wù)狀況監(jiān)控方面， 保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司的凈資產(chǎn)低于4000萬(wàn)元人民幣，或者現(xiàn)金、銀行存款、國(guó)債等可運(yùn)用的流動(dòng)資產(chǎn)低于2000萬(wàn)元人民幣且低于公司上一會(huì)計(jì)年度營(yíng)業(yè)支出的，銀保監(jiān)會(huì)可以責(zé)令公司限期整改。財(cái)務(wù)狀況未明顯改善前，保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司不得新增受托管理保險(xiǎn)資金和其他資金，不得新增保險(xiǎn)資產(chǎn)管理產(chǎn)品業(yè)務(wù)。

　　優(yōu)化自有資金經(jīng)營(yíng)業(yè)務(wù)

　　公司治理和風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控都做好后，保險(xiǎn)資管公司才可以妥妥地開(kāi)干。

　　據(jù)中國(guó)保險(xiǎn)資產(chǎn)管理業(yè)協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)顯示，截至今年3月31日，共28家保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司披露投資管理能力建設(shè)及自評(píng)估情況121項(xiàng)，其中，首次披露12項(xiàng)，半年度披露109項(xiàng)。

　　保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司投資管理能力自評(píng)估信息披露情況表

　　截至2021年3月31日 來(lái)源：銀保監(jiān)會(huì)

　　受托管理母公司資金是保險(xiǎn)資管公司的“天職”。自有資金怎么用、該干什么、不該干什么必須說(shuō)清楚。

　　《管理規(guī)定》提出，保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司自有資金可以開(kāi)展金融資產(chǎn)投資以及與資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)相關(guān)的股權(quán)投資，可以購(gòu)置自用性不動(dòng)產(chǎn)。其中，持有現(xiàn)金、銀行存款、政府債券、中央銀行票據(jù)、政策性金融債券、公募基金等具有較高流動(dòng)性資產(chǎn)的比例不得低于50%；投資于本公司發(fā)行的保險(xiǎn)資產(chǎn)管理產(chǎn)品不得超過(guò)單只產(chǎn)品凈資產(chǎn)的50%；不得投資上市交易的股票、期貨及其他衍生品。

　　保險(xiǎn)資產(chǎn)管理公司不得有下列行為：

　　提供擔(dān)保；

　　承諾受托管理資產(chǎn)或保險(xiǎn)資產(chǎn)管理產(chǎn)品資產(chǎn)不受損失，或者保證最低收益；

　　違規(guī)將受托管理的資產(chǎn)轉(zhuǎn)委托；

　?。ㄋ模┨峁┮?guī)避投資范圍、杠桿約束等監(jiān)管要求的通道服務(wù)；

　　利用受托管理資產(chǎn)或保險(xiǎn)資產(chǎn)管理產(chǎn)品資產(chǎn)為他人牟取利益，或者為公司謀取合同約定報(bào)酬以外的其他利益；

　　以獲取非法利益或進(jìn)行利益輸送為目的，操縱自有財(cái)產(chǎn)、不同來(lái)源的受托管理資產(chǎn)、保險(xiǎn)資產(chǎn)管理產(chǎn)品資產(chǎn)等互相進(jìn)行交易，或與股東互相進(jìn)行資金運(yùn)用交易；

　　以資產(chǎn)管理費(fèi)的名義或者其他方式與投資者合謀獲取非法利益。